Was bedeutet das überhaupt? Wie kann Geldanlegen nachhaltig sein? Wie definieren wir es und welche Kriterien legen wir an?
ESG Ansatz Bewusst
ESG Kriterien
ESG ist eines der Top-Themen in den kommenden Jahren. Als einer der führenden Vermögensverwalter sehen wir uns hier in der Verantwortung. Wir haben uns diesem Thema angenommen und unsere eigene Postition dazu erarbeitet.
ESG - Was bedeutet das und wie kann man es messen?
- ESG steht für Environment, Social und Governance.
- Fälschlicherweise wird das Thema ESG oft als irrelevant abgegolten.
- Vielmehr steht ESG für eine neue Dimension des Risikos für ein Unternehmen und erweitert das klassische Anlagedreieck.
- Im Rahmen des Investmentprozesses der BV Premium Vermögensverwaltung werden die ESG-Kriterien zur Steuerung der Nachhaltigkeitsrisiken eingesetzt.
- Die Auswirkung der Investitionen auf Nachhaltigkeitsfaktoren findet demgegenüber derzeit noch keine Berücksichtigung.
- Es ist ein klarer Trend zu beobachten, dass ESG in den kommenden Jahren eines der Top Themen sein wird.
- Nicht nur regulatorisch, sondern auch anlegergetrieben (v.a. institutionelle Kunden) treiben das Thema unaufhaltsam voran.
- Unsere ESG-Daten stammen von Refinitiv Germany GmbH.
- Die ESG-Datenbank von Refinitiv Germany GmbH deckt mit Hilfe von über 150 Analysen mehr als 7.000 Unternehmen mit einer Historie von über 10 Jahren weltweit ab.
- Darüber hinaus wird die Datenbank stetig erweitert und bietet dadurch eine hervorragende Datengrundlage für tiefgehende ESG-Analysen.
- Die Refinitiv Methodologie sieht vor, aus zahlreichen Unterkategorien einen ESG-Gesamtscore zu berechnen.
Der ESG-Score Kategorisierung
ESG – ein weiteres Kriterium Nachhaltige Kapitalanlage
Bewertungssystem ESG-Score
- Der ESG Score ist technisch eine Zahl zwischen 0 und 1.
- Mit Hilfe einer Tabelle kann dieser numerische Wert in ein leicht verständliches Bewertungssystem übersetzt werden.
- Der Investmentprozess besteht sowohl aus einem Screening-Ansatz auf Einzeltitelebene (Bottom-Up-Ansatz) als auch auf einem Integrationsansatz auf Portfolioebene (Top-Down-Ansatz).
- Negatives Screening: „hard facts“ werden von vornherein ausgeschlossen (Streubombenproduktion, Waffen).
- Es werden im Anschluss nur Unternehmen berücksichtigt, die einen ESG-Score von mindestens C haben (positives Screening bzw. Bottom-Up).
- Auf Portfolieebene wird ESG (Top-Down) derart integriert, dass der gesamte Portfolie ESG-Score mindestens B- ist.
Wachstum zu verzeichnen Privatinvestitionen in nachhaltige Fonds und Mandate
Privatinvestitionen in nachhaltige Fonds und Mandate sind im Jahr 2019 um 96% gewachsen. Das geht aus dem Marktbericht Nachhaltige Geldanlagen 2020 hervor.
Quelle: FNG – Forum Nachhaltige Geldanlagen
Ihr Ansprechpartner Alexander Gröbner
BV Bayerische Vermögen GmbH
Brienner Straße 53a
80333 München
Tel.: 089 / 179 24 65 100
E-Mail: a.groebner@bv-vermoegen.de
